生命保険の還元率って競馬や宝くじより低いの？

支払いを長期でなく短期払いにすれば問題ないのでは？
払い済み保険料の何倍にもなるので変額保険であっても十分な見返りがあると思いますが？

生命保険控除による税負担控除の利益は計算に含まれてますか？

＞都内一等地に建つ立派な保険会社の自社ビル

あれは資産運用の一環（運用益は契約者への配当に）として賃貸している物件です。一等地に立派なビルを建てなければテナントが入ってくれません。従業員を多く抱える自社の事務部門やシステム部門は郊外に構えてコスト削減（一等地の自社ビルには都心のほうが都合のよい中枢部門のみを残し、あとは賃貸に回す）している会社が大半だと思いますが。

主張には概ね同意していますが、ここまで考察したのならばより実態に合わせて是非とも税制優遇面も付加して欲しかった。もう少しだけメリットが小さくなるね。

他の方もおっしゃってるように微妙な内容。取り方次第ともいえそう。
独立したFPと一口で言っても資格の種類、レベルで差も大きいので
参考までにももう少し詳しい筆者の情報も欲しいところですね。

宝くじとの比較はおかしいですよね？
商品の説明や保険適用ほかの相談から、保険詐欺対策に適切な保険料の決定に掛かるコスト
くじ類のように短い期間で結果が見えることほか違いすぎる。

保険は単純な金額比較だけでは不十分なのでは？宝くじと比較するのは論点のすり替えでは。
還元率、会社の安定性、事後サポートなど、それこそ「人生で二番目に高い買い物」ですから。
住宅だって単純な金額比較で買わないでしょう？

要は社内コスト、販管費にあたる金額を開示する業種なんて、無いんじゃないのか・・・？
自動車で言えば広告宣伝費や間接原価を、或る一つの車種ごとに分かる方法なんて存在しませんよね。

加えて、付帯を除いて本体の価格だけ教えてくれ、ってクルマなら汎用エンジンのコストを出して、シャーシや他パーツのコストを知る、のと同じ。　"可能"だけれど"無理"に感じます。

だから財務諸表から概算でみて、概ねこの会社の粗利や原価率はいくらだから・・・と推論するんじゃないかと。

開示すれば競争が進むかもしれませんが、それによるサービス低下も心配ですし、業界一致でボカす運用すれば、結局は「見えない化」が進むんじゃないかな。

窓口で聞けば教えてくれるのかどうか、も素人には分からないけど、もし教えてくれるとしても、それを複数社間で比較することは困難です。

筆者の理論を私が読み誤っているんだと思います（だってプロが記事としてるのだから）が、教授したい保険金額を満たすなら、それに対する自身の払込料との単純比較だけじゃダメなの？　付加保険料に対する費用対効果を基準とすると、きっと保険金額は満たしませんよね（例示の通り）。

他に投資運用すれば・・というのだって損する可能性も十分あることは、様々なところでの異論と同じです。

生命保険は、不幸が発生するのに賭けるギャンブルなので、競馬や宝くじと比較するのは間違いではない。実際に、保険の約款をよく読むと１００倍型とか１０倍型とか、競馬のオッズか宝くじの当選金のような表現がされているので、基本的な仕組みは大差ないと思う。競馬や宝くじも、収益金は公共性があるので、共済の意味での生命保険と同じ部分はある。
ただし、生命保険の場合、満期型と掛け捨て型で、還元率は単純に比較できない。医療等の特約を除けば、期限（満期）までに死亡しなければ自分の負けで、運良く（？）死ねば自分の勝ちとなり、免責期間を除いて早く死ぬほどオッズは高くなり、宝くじぐらいの倍率にはなる。掛け捨て型では、競馬と同じで負ければ何も残らないが、満期型では、積立部分があるので、手数料と共に運用益が発生するので、一概には比較できないと考える。運用先がなければ、利益は出ないどころか、生命保険会社が倒産するリスクもあるからである。
変額保険が発売された頃は、馬鹿な商品を考える奴がいるなと思っていたが、バブルでインフレの時代であったので、当時はそれなりの意味はあったのであろう。当時の受け取り金利（配当）は、今の借入金利の何倍もあったので、普通の保険でも十分お宝（逆ザヤ）保険となることは、普通に予想できた人もいたと思われる。

還元率の話が出てきていません。

会社員の私は既に重厚な保険に入っているし、都内一等地に建つ立派な保険会社の自社ビルを見ると、万が一のために大金をかける気にならないです。

「付加保険料」の存在については知ってはいましたが、各社の具体的な付加保険料の状況が知りたいところです。保険は相互扶助には違いないが宗教みたいな感じもしないでもない。保険料はお布施かな。気休めにしてはお金がかかるけど。「ギャンブルに命を懸ける」という表現はあるかもしれませんが、「命を懸けてギャンブルする」と死ぬか生きるかになるのか？？かけがいがあるのかな？

生命保険は損得勘定だけで判断できるものではない。
しかも、保険会社の収支の内訳を公表しろというが、
自動車メーカーは、デーラーへの手数料も含めて、
１台当たりの原価率・利益率など公表しているだろうか。
マンションディベロッパーは、１室当たりの原価率・利益率を
公表しているだろうか。いずれも当然、公表していない。
そのものの価格の妥当性は消費者自身が情報収集して判断すべきもので、
判断できない人（人任せにする人）は、販売員の勧めるままに
購入することも含めて、自己責任だと思う。

変額保険に随分否定的な意見をお持ちの様ですが本当にそうでしょうか？

初回は生命保険に的を絞っての話なので次回以降で語られるでしょうが、変額保険を語る上では、投資信託や積立NISA、NISA、idecoも視野に入れて、税制優遇面、年間投資上限額、運用期間、途中換金の自由度、運用商品の種類など比較する必要もあるし、保険ならでは可能な払済、終身保険への転換、部分解約、年金受取などの経済や健康状況が変化した時に柔軟な対応が出来るのか、と言う点も比較して初めて検討出来るのでは無いでしょうか？

変額保険は、途中で万が一（死亡のみならず、高度障害になってしまった時や余命宣告された時）の事が起こってしまった場合には払い込んだ金額よりも必ず大きな最低保険料が設定されている事、運用商品の選択や結果は全て自己責任だからこそ、損をしない為にリスクもリターンも無い元金保証型ファンドを勧めたり、2～3年で担当者がコロコロ変わりその度に販売手数料目的で意味の無い買い替えをさせに来る金融機関に大切なお金を任せる事が顧客本位にあたるのかどうか疑問もあります。

解釈は人の数だけありますし、好き好きもあると思いますがそれぞれにメリット、デメリットがあるのに詳しい説明も無く一方的に変額保険には経済的合理性が全く無いと断定されるのはいかがなものですかね。

原稿のページ（文字数）制限もあったのかも知れませんが、四角形と三角形の説明もしないと本当に比較推奨している事になるのかどうかも疑問に思いました。

貴方様のコラムを読ませていただいて、変額保険プロデューサーとして、ますます自信がつきましたので感謝します。

一回、大きな病気をすると、もう(普通の条件では)保険には入れないから、最低限の金額の終身保険＋医療保険は必要かな？　でも、それを超える金額は資産運用に回すべきだと思う。

タイトルが「還元率って競馬や宝くじより低いの？」なのにそれに対する解答がないとは思わなかった。以前にがん保険を勧められたときに厚労省が発表している世代別のがん罹患率とから還元率を算出したらたしか40％台であり、加入しなかったのだが、記事を書くならせめてそれくらいの計算をすべきだと思う。

以前購読していた週刊ダイヤモンドでちょくちょく特集していたのがエアライン、ホテル、進学させる学校、病院ランク付け、それから保険でした。興味深かったのは、保険の敏腕セールスマンに質問したところ、自分で加入する保険を「掛け捨ての医療保険のみ」としていた点です。
国内外のエアラインやホテルは自分自身の体験がモノを言う世界なので、雑誌の特集記事などは「記者という職業だとこう感じるのか」というくらいの印象で、特に参考になる点はなかった記憶があります。
しかし、保険の中でも損害保険（自家用車の任意保険）は海外に比較して「高い」「補償がしょぼい」。これこそ加入者全員が声を大にして是正を求めるべきです。

結局，還元率については何も書かれていない．羊頭狗肉？

生命保険は「もしものとき」に対処するために加入するものと思います。この「もしも・・・」が発生した場合、小銭持ちの中産階級ならダメージが大きいのでしょうが、大金持ちとか資産家ならどうなんでしょう・・・？。

FPは保険の外交員が持てば有効な肩書きで、「ク◯」の役にも立たないと常々思っていたが、その通りだと確信した。
競馬、宝くじなどのギャンブルと保険を比較する、タイトルで馬脚を露わしたと思って読んで見たが、大した内容でもなかった。ただの保険んセールストークを読まされただけ。

生命保険を競馬や宝くじなどのギャンブルと比較して論じるのはどうかと思います。タイトルに競馬や宝くじを入れて人目を引こうと考えたのでしょうか。競馬や宝くじは勝敗の結果で勝ち馬に掛けていた人に多く掛け金が分配されて戻ってくるわけですが、生命保険の場合、たくさんもらうには自身が不健康になればなるほどお金が返ってくるので、ギャンブルと同じ基準で考えるのはおかしいと思いました。

変額保険のリスクや保険の考え方については理解できましたが、
終身保険の場合生命保険控除があるので、税控除分までは掛けてもメリットがあるような気がしますがいかがでしょう。

保険会社が売っているのは「安心」であり、顧客はその代金を支払っていることになるため単純な投資と比較すると金額的に損になることは当然である。
が、そういった視点で見ても顧客が比較検討、判断する材料が保険会社の秘匿によって不足しているのは間違いない。
漠然とした不安に付け込み不利な契約を押し付けている業者がいるのも事実であり、正しい情報の公開が求められる。

また保険をギャンブルに例える見方は大変興味深い。
パチンコで大勝ちするのと交通事故に遭うのとどちらが確率が高いのか。

自己責任とかいう保険屋に都合の良い言葉をはやらせたおかげでますます複雑怪奇な情報を出すようになりました。還元率とか保険屋に都合の悪い情報は雑誌とかがもっと公表すべきですね。

長年家内にも言ってきたのだが、生命保険は「掛け捨て保険」以外は合法詐欺。
しかし「終身保険」に入れられてしまった。
一生の不覚であった。

あまり美味しくない、という批判だけでなく投資信託と単純な掛け捨て型定期保険の足し算の提案と従来型の終身保険や変額保険との比較によって、いかに保険会社が商品を複雑化して加入者に対して理解しにくい形にして保険商品を販売しているかが良く解った。